تحلیل سنتیمنتال ارز دیجیتال چیست؟ | بررسی شاخص ها و درک احساسات بازار

احساسات بازار ارزیابی نگرش و احساسات معامله گران در مورد یک دارایی یا سرمایه گذاری خاص است. در حالی که تحلیل تکنیکال و فاندامنتال یک رویکرد ساختار یافته برای درک رفتار قیمت اتخاذ می کند، هدف تجزیه و تحلیل احساسات درک چگونگی تأثیر دیدگاه های فردی بر قیمت بازار است. دیدگاه ها لزوماً معیارهای قابل اندازه گیری را منعکس نمی کنند، بلکه احساس مشترک یک گروه را منتقل می کنند. انجام تحلیل احساسات بازار مستلزم تحقیق در کانال های اجتماعی، اخبار صنعت، هشدارهای تراکنش ها و خواندن شاخص های احساسات برای سنجش حرکات فعلی یا آتی بازار است. برخلاف بازارهای سهام معمولی یا فارکس با مشارکت نهادی قابل توجه، تحلیل احساسات بازار ارزهای دیجیتال به دلیل ماهیت اجتماعی صنعت، بینش بیشتری را به شما می دهد. به هر حال، یک توییت یا به‌روزرسانی نقشه راه برای جهش قیمت رمز ارز به سمت ماه یا سقوط بازارها شناخته شده است. ما در این مقاله به بررسی ماهیت تحلیل سنتیمنتال خواهیم پرداخت و به شما نشان می دهیم که چگونه احساسات بازار را با شاخص های اصلی اندازه گیری کنید و از آن به عنوان بخشی از استراتژی معاملاتی خود استفاده کنید. چرا که دقیقا درست مانند تحلیل فاندامنتال و تکنیکال، نمی توان آن را نادیده گرفت.

تحلیل سنتیمنتال در بازار کریپتو چیست؟

اصطلاح “sentiment” در زمینه مالی دیدگاه یا نظری است که در مورد شرایط یک بازار بیان می شود. احساسات بازار کریپتو، نظرات و نگرش‌های عاطفی کلی سرمایه‌ گذاران را نسبت به دارایی توصیف می‌کند. این روانشناسی جمعیت افرادی را که در تجارت و توسعه ارز دیجیتال دخیل هستند، همانطور که از طریق معیارهای اجتماعی و تجاری منعکس می شود، منتقل می کند.

اساساً، تحلیل سنتیمنتال یا به عبارت دیگر تحلیل احساسات بازار کریپتو یک ارزیابی روانشناختی از عواملی است که بر حرکت قیمت ارز دیجیتال تأثیر می‌گذارند.

طرز فکر سرمایه گذاران در مورد یک ارز دیجیتال می تواند تاثیرات ملموسی بر چرخه بازار و قیمت یک ارز دیجیتال داشته باشد. اگر معامله‌ گران بر اساس این ایده‌ها، افکار و احساساتی که به اشتراک می‌گذارند (خواه بر اساس اطلاعات دنیای واقعی باشند یا نه) عمل کنند، می‌تواند عواقب جدی داشته باشد. نمونه بارز این موضوع این است که چگونه توییت های ایلان ماسک بر قیمت بیت کوین (یک احساس صعودی) تأثیر گذاشته است.

برای درک بهتر بیایید میم کوین پر طرفدار دوج کوین (DOGE) را به عنوان مثال در نظر بگیریم. بسیاری از تقاضاهای Dogecoin در روند صعودی خود احتمالاً ناشی از تبلیغات رسانه های اجتماعی است (که منجر به احساسات مثبت بازار شد). بدین ترتیب بسیاری از معامله گران و سرمایه گذاران بدون در نظر گرفتن توکنومیک یا اهداف پروژه، نسبت به خرید دوج کوین اقدام کردند، اما این فقط به دلیل احساسات فعلی بازار بود. حتی یک توییت از شخصیتی مانند ایلان ماسک گاهی اوقات برای ایجاد احساسات مثبت یا منفی بازار کافی است.

چرا تحلیل احساسات بازار مهم است؟

تجزیه و تحلیل احساسات بازار بخش اساسی بسیاری از استراتژی های معاملاتی است. مانند تحلیل تکنیکال یا فاندامنتال، معمولاً تصمیم گیری با استفاده از ترکیبی از تمام اطلاعات موجود ایده خوبی است.

به عنوان مثال، تجزیه و تحلیل سنتیمنتال می تواند به شما کمک کند تا بررسی کنید که آیا FOMO در بازار وجود دارد یا صرفاً نتیجه تصورات ذهنی گروهی است. به طور کلی، ترکیب تحلیل فنی و فاندامنتال با مطالعات احساسات بازار به شما این امکان را می دهد:

🌀ایده بهتری از اقدام قیمت کوتاه مدت و میان مدت داشته باشید.

🌀کنترل بهتری بر وضعیت عاطفی خود ایجاد کنید.

🌀فرصت های بالقوه سودآور را کشف کنید.

چگونه احساسات بازار را اندازه گیری کنیم؟

چندین آمار قابل توجه برای تجزیه و تحلیل احساسات بازار ارزهای دیجیتال وجود دارد. نرخ‌های سرمایه، شاخص‌های احساسات، رسانه‌های اجتماعی، تحلیل‌های اجتماعی، نظارت بر رفتار نهنگ‌ها همه اطلاعات حیاتی در مورد مسیر و حرکت دارایی‌های ارز دیجیتال را شرح می دهد.

در اینجا به تفکیک عوامل اصلی که هر تحلیل سنتیمنتال باید شامل شود، آورده شده است.

معیار Funding Rates

فاندینگ ریت یک ارز دیجیتال یک معیار قابل ردیابی است که اغلب با احساسات بازار مطابقت دارد. نرخ های تامین مالی منعکس کننده پرداخت های دوره ای به معامله گران بر اساس تفاوت قیمتی است که بین قراردادهای دائمی ارزهای دیجیتال و قیمت لحظه ای ارزها یا توکن ها ایجاد می شود.

زمانی که Funding Rates مثبت است، این اغلب نشان می دهد که بازار صعودی است و معامله گران بلند مدت به معامله گران کوتاه مدت پرداخت خواهند کرد. برعکس، فاندینگ ریت منفی معمولاً نشان می دهد که معامله گران کوتاه مدت در یک بازار نزولی به معامله گران لانگ پرداخت خواهند کرد.

این تفاوت بودجه به دلیل قرض گرفتن دلار توسط معامله گران در بازار صعودی برای خرید بیت کوین یا یک ارز دیجیتال دیگر رخ می دهد. در نتیجه، وقتی معامله‌ گران با موفقیت بازار را نزولی می‌کنند، فاندینگ ریت برای ارزهای دیجیتال از ارزهای فیات بیشتر می‌شود. 

ابزارهای زیادی برای پیگیری نرخ های تامین مالی در مبادلات آتی وجود دارد. در مورد داده های نرخ سرمایه به یکی از منابع زیر می توانید مراجعه کنید.

💎کوین لند (CoinLend)

💎کریپتو لند (CryptoLend)

💎دیفای ریت (Defi Rate)

💎لون اسکن (LoanScan)

چگونه می توان از طریق تحلیل سنتیمنتال، احساسات بازار را درک کرد؟

تحلیل سنتیمنتال به شما کمک می‌کنند تا با استفاده از یک نشانگر عددی، وضعیت فعلی بازارهای ارزهای دیجیتال را ارزیابی کنید. شاخص احساسات با هدف نشان دادن اینکه آیا سرمایه گذاران رفتار ترسناک یا حریصانه ای از خود نشان خواهند داد و می تواند تحت تأثیر نوسانات، حرکت بازار، پاسخ سرمایه گذاران به نظرسنجی ها، Google Trends، تقاضای اوراق قرضه ناخواسته و موارد دیگر قرار گیرد.

به طور کلی، یک بازار ترسناک فرصت خوبی برای خرید در نظر گرفته می شود اگر بدانید چگونه دارایی مناسب را انتخاب کنید، در حالی که یک بازار حریص نشان می دهد که زمان خوبی برای فروش است.

رسانه های اجتماعی و تجزیه و تحلیل رفتار جوامع

رسانه‌های اجتماعی ممکن است آمارهای متفاوتی ارائه دهند، اما فعالیت در توییتر، کانال‌های Discord، تلگرام و Reddit هنگام ارزیابی احساسات بازار و تحلیل سنتیمنتال ارزهای دیجیتال مهم است. یک جامعه اجتماعی فعال و متعهد، تعداد قابل توجهی فالوور و تعامل اجتماعی معنادار در سراسر پلتفرم ها خواهد داشت.

به طور کلی، به دنبال هر گونه تبلیغات پس از دارایی کریپتو و احساس سرمایه گذاران در مورد تحولات فعلی و پیشرفت نقشه راه باشید. تبلیغات معمولاً مشارکت‌ کنندگان بیشتری در بازار را جذب می‌کند و طبیعتاً نشان‌دهنده احساس صعودی در راه است. اما در نهایت، مقایسه فعالیت در کانال‌های مختلف می‌تواند حمایت گسترده‌ای را نشان دهد که انگیزه حرکت‌های بازار فعلی یا آتی است. با این حال، بهترین راه برای تدوین استراتژی‌های معاملاتی عینی نیازمند تحلیل تکنیکال است.

نظارت بر رفتار نهنگ ها و نقش آن در تحلیل سنتیمنتال

نهنگ کریپتوکارنسی سرمایه‌ گذاری است که تراکنش‌های با ارزش زیادی را در بلاک چین‌های مختلف نگه می‌دارد و انجام می‌دهد. نظارت بر رفتار نهنگ ها به مراقبت از بازیکنان بزرگ در فضای کریپتو اشاره دارد. بسیاری از نهنگ ها، معاملات شرکت کنندگان عمده بازار را شناسایی می کنند و بر این اساس معامله می کنند.

کاوشگرهای بلاک چین برای کمک به تجزیه و تحلیل مبادله ارزهای دیجیتال در بازارهای مختلف در دسترس هستند. با این حال، تجزیه و تحلیل معیارهای زنجیره ای در مورد عرضه و تقاضا نیاز به بینش تخصصی دارد.

در اینجا چندین منبع محبوب برای ردیابی فعالیت تجارت نهنگ کریپتو وجود دارد که بسیاری از دانش فنی مورد نیاز برای جداسازی تأثیر آن را حذف می کند:

🐋وال الرت (Whale Alert) 

🐋وال تریس (Whale Trace)

🐋کلانک اپ (ClankApp)

با چه شاخص هایی می توان احساسات حاکم بر بازار را بررسی کرد؟

تجزیه و تحلیل احساسات بازار جزء اصلی ارزیابی دقیق رشد یا کاهش ارزش یک سکه یا توکن ارز دیجیتال است. در حالی که سرمایه‌ گذاران می‌توانند از منابع زیادی برای به دست آوردن بینش بازار استفاده کنند، در اینجا شاخص‌های اصلی لازم برای تحلیل احساسات بازار ارزهای دیجیتال وجود دارد.

تحلیل تکنیکال 

هدف تحلیل تکنیکال پیش‌بینی قیمت‌های آتی در کوتاه‌ مدت با بررسی قیمت‌های قبلی و حجم معاملات یک ارز دیجیتال خاص است. تحلیلگران معتقدند که الگوهای معاملاتی از روندهای قابل شناسایی پیروی می کنند و این روندها معمولاً خود را تکرار می کنند. به عنوان مثال می توان به میانگین متحرک، الگوهای موج الیوت و پرایس اکشن اشاره کرد.

تحلیل فاندامنتال

تحلیلگران با استفاده از تحلیل فاندامنتال به دنبال تعیین ارزش ذاتی یک ارز دیجیتال هستند. رویکرد آنها این است که تصمیم بگیرند که آیا دارایی بیش از ارزش یا کمتر از ارزش گذاری شده است. این شامل مطالعه معیارهایی مانند تیم پشت پروژه، کاربرد فناوری، میزان پذیرش آن، مطالعات موردی با استفاده از آن فناوری یا ارز دیجیتال و معیارهای بلاک چین و مالی است.

شاخص ترس و طمع (Fear & Greed Index)

در بازارهای سهام متعارف، شاخص ترس و طمع احساسات بازار جهانی را ارائه می دهد. شاخص احساسات دارای یک مقدار عددی است که از 0 تا 100 متغیر است که 0 حالت ترس شدید و 100 حالت طمع شدید است. هدف آن نشان دادن این است که آیا سرمایه گذاران رفتاری ترسناک دارند یا حریصانه. رتبه بندی همانطور که در بخش فوق با عنوان “درک شاخص های احساسات” توضیح داده شده است، تحت تاثیر قرار می گیرد.

شاخص ترس و طمع بیت کوین به طور مشابه نگرش غالب نسبت به ارزهای دیجیتال در بازارهای ارزهای دیجیتال را می سنجد و با استفاده از شش شاخص محاسبه می شود. اینها شامل نوسانات، حرکت بازار، رسانه های اجتماعی، نظرسنجی ها، تسلط بیت کوین و Google Trends می شود.

نقش موثر شاخص خرس و گاو (Bull & Bear Index) در تحلیل سنتیمنتال

یکی دیگر از شاخص های محبوب و قابل اعتماد احساسات بیت کوین که بر معیارهای رسانه های اجتماعی تمرکز دارد، شاخص گاو و خرس (BBI) است که توسط Augmento توسعه یافته است و یک ابتکار هوش مصنوعی که روانشناسی جمعیت را کمیت می کند. BBI داده‌های انجمن بیت‌ کوین، ردیت، توییتر و حرکت بازار دارایی‌های دیجیتال را به هم مرتبط می‌کند و 93 احساس را با استفاده از هوش مصنوعی برای ارزیابی موضوعات و گفتگوها تجزیه و تحلیل می‌کند. صفر نشان دهنده یک بازار نزولی شدید است، در حالی که 1 بسیار صعودی است.

ارزش کل قفل شده در دیفای (DeFi total value locked)

ارزش کل قفل شده در دیفای (TVL) یک نمایش دقیق از سلامت DeFi و بازارهای آن است. TVL در مجموع عرضه فعلی، حداکثر عرضه و ارزش فعلی ارز دیجیتال را شامل می شود. معامله گران از نسبت TVL برای ارزیابی اینکه یک دارایی بیش از ارزش یا کمتر از ارزش گذاری شده است استفاده می کنند.

برای محاسبه نسبت TVL، عرضه فعلی در گردش را در قیمت معاملات فعلی ضرب کنید. محصول حاصل را بر ارزش بازار تقسیم کنید، نسبت TVL خود را خواهید داشت. وقتی نسبت TVL به زیر 1 می‌رسد، معمولاً نشان‌دهنده این است که یک دارایی DeFi کمتر از ارزش واقعی قیمت گذاری شده است.

شاخص Altcoin Gainers and Losers

مانند یک تابلوی امتیازی که دائماً در حال تغییر است، برنده‌ها و بازنده‌های بازار در بازه‌های زمانی مختلف سکه‌هایی با بهترین عملکرد یا سقوط هستند. سرمایه‌ گذاران می‌توانند به‌جای ترسیم دستی سود و زیان در ارزهای دیجیتال مختلف، از ردیاب‌های متعدد سرمایه‌ گذاری در ارزهای دیجیتال استفاده کنند.

در اینجا برخی از بهترین ردیاب‌های سودآور و بازنده آلت‌کوین برای کمک به استراتژی‌ های سرمایه‌ گذاری رمز ارز شما آورده شده است:

🎰کوین مارکت کپ (coinmarketcap)

🎰کوین کدکس (coincodex)

🎰کوین جکو (coingecko)

احساسات بازار کریپتو و تحلیل سنتیمنتال چقدر قابل اعتماد است؟

 تحلیل سنتیمنتال می تواند ابزاری فوق العاده مفید برای افزودن به اطلاعات شما باشد. با این حال، ماهیت نامعین تجمیع افکار عمومی، نگرش ها، روحیات و چشم اندازها به این معنی است که هیچ مدل صحیحی برای اندازه گیری احساسات بازار وجود ندارد. وقتی تجزیه و تحلیل احساسات را با تحلیل تکنیکال و بنیادی ترکیب می کنید، تصویر واضح تری از عملکرد قیمت نمایان می شود.

جمع بندی

تحلیل سنتیمنتال ارزهای دیجیتال به سرمایه گذار فعال قدرت می دهد تا بینش گسترده ای از بازار داشته باشد که برای هر تجارت قابل اعمال است. مانند هر سرمایه گذاری مالی، هرچه اطلاعات بیشتری داشته باشید، شانس بیشتری برای درک بازار خواهید داشت. این به معنای شانس بیشتری برای ترسیم استراتژی های تجاری موفق است. از این گذشته، بازارهای مبتنی بر عرضه و تقاضا به شدت تحت تأثیر روانشناسی هستند.

تجزیه و تحلیل احساسات بازار با تمرین و تجربه بیشتر نتایج بهتری ارائه می دهد، اما ممکن است در برخی موارد کارساز نباشد. بنابراین قبل از معامله یا سرمایه گذاری، دقت لازم را انجام دهید زیرا هر تصمیمی مستلزم مقدار مشخصی از ریسک است.