نگرانی‌ها مبنی بر اینکه بیت کوین ممکن است در حال حاضر به اوج رسیده باشد، در حالی است که انتظار می‌رود بی‌ثباتی پیرامون تصمیم و نظرات فدرال رزرو برای افزایش نرخ بهره باشد.
بیت کوین یک هفته کلیدی از رویدادهای داخلی و کلان اقتصادی را آغاز می کند که همچنان بالای 20000 دلار معامله می شود.
پس از بالاترین بسته شدن هفتگی از اواسط سپتامبر، BTC/USD همچنان به سطوح بالاتر در محدوده معاملات کلان گره خورده است.
آنطور که مشخص است گاوها تمایل به تغییر روند دارند، در حالی که هشدارهای فعالان محافظه کارتر بازار همچنان خواستار اعلام نرخ های پایین تر در مرحله بعدی داده های کلان هستند.
⁉️تاکنون، کشمکش بین دو طرف چیزی است که مشخصه عملکرد قیمت بیت کوین بوده است و هر محرک داخلی یا خارجی تنها یک اثر موقت داشته است. بدین ترتیب چه چیزی می تواند آن را تغییر دهد و یک روند پایدار را ایجاد کند؟
هفته اول نوامبر حاوی یک رویداد کلیدی است که پتانسیل آن را دارد که رفتار قیمت را در آینده شکل دهد – تصمیم فدرال رزرو ایالات متحده در مورد افزایش نرخ بهره.
علاوه بر سایر داده های اقتصاد کلان، این زمینه را برای احساسات کلی بازار فراتر از ارزهای دیجیتال تشکیل می دهد.
بیت کوین همچنین در طول هفته شاهد یک بسته شدن ماهانه خواهد بود، این امر می‌تواند باعث نوسانات لحظه آخری شود، علیرغم اینکه اکتبر 2022 یکی از بی‌صداترین دوره‌های ثبت شده است.
کوین تلگراف نگاهی به این عوامل و چندین عامل دیگر موثر بر قیمت بیت کوین در روزهای آینده می اندازد.
شمارش معکوس برای برگزاری جلسه FOMC
سرفصل این هفته از سوی فدرال رزرو و جلسه کمیته بازار آزاد فدرال آن (FOMC) منتشر شده است.
در تاریخ 1-2 نوامبر، مقامات تصمیمی در مورد افزایش نرخ بهره در نوامبر خواهند گرفت که به میزان 0.75 درصد است.
در حالی که این به ترتیب با دو افزایش قبلی فدرال رزرو در ماه های سپتامبر و ژوئیه مطابقت دارد، بازارها به دنبال چیز دیگری خواهند بود – نکات ظریف تغییر در انقباض کمی (QT).
تصمیم گیری در مورد نرخ ها روز چهارشنبه ساعت 2 بعدازظهر به وقت شرقی، همراه با بیانیه همراه و پیش بینی های اقتصادی است.
جروم پاول، رییس فدرال رزرو، سپس در ساعت 2:30 بعدازظهر سخنرانی خواهد کرد، که پس زمینه واکنش‌های بازار را تکمیل می‌کند.
همانطور که کوین تلگراف گزارش داد، در حال حاضر صحبت هایی وجود دارد که افزایش بعدی نرخ بهره به سمت خنثی شدن حرکت خواهد کرد، که نشان دهنده پایان سیاست تهاجمی تقریبا یک سال پیش است.
برای بیت کوین و دارایی های ریسکی به طور کلی، این در نهایت می تواند پتانسیل جدی برای رشد قیمت با بهبود شرایط فراهم کند.
با این حال، با نگاهی کوتاه مدت، مفسران انتظار دارند که واکنش استانداردی به اطلاعیه آتی FOMC نشان دهد.
حساب تجاری محبوب IncomeSharks به دنبال کنندگان توییتر خلاصه کرد: این هفته شاهد یک عقب نشینی کوچک هستیم که زمانی که FED نرخ ها را اعلام می کند بسیار معمول است.
بیت کوین در چارت 4 ساعته در حال تشکیل الگو سقف دوقلو و شروع یک رالی نزولی است.
نمودار همراه نشان می دهد که روند اصلاحی مورد انتظار با افزایش پتانسیل صعودی در آینده دنبال می شود.
یک دیدگاه جایگزین از تحلیلگر کوین سونسون در آخر هفته ارائه شد، که هشدار داد با «افزایش انتظارات تورمی»، دلیل کمی برای امیدواری به کاهش نرخ بهره در آینده نزدیک وجود دارد.
وی خاطرنشان کرد: هر بار که بازار سهام در این روند نزولی فعلی افزایش یافت، داده های منتشر شده توسط FED روند را تغییر داد.
انتظارات تورمی اخیراً افزایش یافته و احتمال تغییر روند FED را کمتر کرده است. روند دوست شماست؟ اگر چنین است، سهام پس از FOMC یک پایین دیگر را تجربه می کند!
سونسون ادامه داد که اگر فدرال رزرو با افزایش کمتر از 0.75 درصد همه را غافلگیر کند، حرکت صعودی ادامه دارد.
او افزود: بدیهی است که اگر FED یک «عملکرد نرم» انجام دهد و 50 امتیاز پایه را انتخاب کند، اما این ممکن است اشتباه باشد.
اگر این اتفاق بیفتد، بازار هیجان زده می‌شود و گمانه زنی‌های صعودی فراگیر خواهد شد.
با توجه به ابزار FedWatch گروه CME، شانس افزایش کمتر از 0.75٪ نرخ بهره در حال حاضر 19٪ است.
در خلاصه ای از رویداد FOMC، تحلیلگر محبوب @Tedtalksmacro در عین حال شباهت هایی را با برداشت Svenson ترسیم کرد.
در این بیانیه آمده است: گفت وگوهای زیادی درباره اینکه فدرال رزرو در حال شکستن روند افزایشی نرخ بهره است، وجود دارد.
الگو سقف دو قلو محرک سقوط قیمت بیت کوین
داده‌های TradingView تأیید می‌کنند که بیت‌کوین توانست از نوسانات عمده جلوگیری کند، زیرا کندل هفتگی را در حدود 20625 دلار در Bitstamp بسته است.
این به خودی خود قابل توجه بود و بالاترین بسته شدن کندل هفتگی در شش هفته گذشته برای BTC/USD را نشان داد.
نمودار روزانه در عین حال میانگین متحرک 100 روزه را به عنوان مقاومت فعلی حفظ می کند.
با این وجود، محدوده معاملاتی طولانی مدتی که این جفت ارز ماه ها در حال نوسان بوده است، با مقاومت بالا در جای خود باقی می‌ماند و حتی افزایش هفته گذشته نیز نتوانست تغییر چشمگیری ایجاد کند.
برای مارک کالن، تحلیلگر، وقتی نوبت به حرکت بعدی بیت کوین می رسد، این یک سوال است که «صبر کنید و تماشا کنید».
در تجزیه و تحلیل جدید 31 اکتبر، او اشاره کرد که BTC/USD بر اساس صعود هفته گذشته به سطح آشنای فیبوناچی بازگشته است و در عین حال به نوسان خود ادامه می دهد.
او توضیح داد: بیت‌کوین پس از برخورد با محدوده 61.8 فیبوناچی به سطح 20.4k بازگشته و تاکنون آن را حفظ کرده است.
با جلسه FOMC در این هفته، نمی دانم بیت کوین بین اینجا و 21 هزار در یک روند رنج حرکت می کند تا زمانی که یک محرک آن را به بالا یا پایین هدایت کند. سطوح مشخص هستند، منتظر بمانید و تماشا کنید.
Tedtalksmacro به طور کلی در مورد بازارهای کلان نتیجه مشابهی گرفت – آنها انتظار دارند “همان تاثیرات منفی” از سوی فدرال رزرو انجام شود. بنابراین حتی FOMC که هیچ نتیجه غافلگیرکننده ای ارائه نمی دهد تا رالی صعودی هفته گذشته ادامه یابد.
او در پایان گفت: «هیچ چیز جدیدی صعودی نیست – زیرا به نظر می‌رسد بازار برای همه داده های منفی که تاکنون شنیده‌ایم عملی خواهد شد.»
این هفته منتظر نوسان باشید و اگر همه چیز به خوبی پیش برود یک رالی بسیار خطرناک است.
در همین حال، معامله‌گر و تحلیلگر کریپتو، ایل کاپو، این دو جهش بالای 21000 دلار در روزهای اخیر را یک تشکیل یک “الگو سقف دوقلو واضح” برای بیت کوین خواند.
🔺هدف او برای بازگشت به نزولی و پایین ترین سطح کلان جدید، که احتمالاً به 14000 دلار می رسد، همچنان به قوت خود باقی است.
برای رسیدن به کف بیت کوین زود است!
مقایسه‌های بین امسال و 2018، به عنوان آخرین بازار نزولی بیت‌کوین، در حال حاضر فراوان است.
در تحلیلی که اواخر هفته گذشته منتشر شد، پلتفرم تحلیل زنجیره ای CryptoQuant استدلال کرد که در حالی که بیت کوین قطعات پازل را در جای خود قرار می دهد تا به کف برسد، بازار هنوز آنجا نیست.
در ابتدا می‌گوید: همانند پایین‌ترین قیمت‌ها در سال‌های 2015 و 2018-2019، قیمت بیت‌کوین در یک روند بدون حرکت (بین 18000 تا 20000 دلار برای تقریباً دو ماه) معامله می‌شود.
نوسانات قیمت نیز به یکی از پایین ترین سطوح خود کاهش و افزایش یافته است. زمانی که نوسانات قیمت در گذشته اینقدر پایین بود، معمولاً نشان می داد که روند نزولی رو به پایان است. اما در سال 2018، نوسانات پایین قیمت به سرعت با کاهش 50 درصدی قیمت از 6.5 هزار دلار به 3.2 هزار دلار در تنها یک ماه همراه شد.
CryptoQuant دو معیار مهم درون زنجیره ای را علامت گذاری کرد – MVRV و UTXO Realized Cap – که از این نظریه حمایت می کند که هنوز به کف بیت کوین نرسیده ایم و فاصله زیادی تا پایین ترین سطح داریم.
شاخص MVRV ارزش بازار بیت کوین را بر ارزش واقعی تقسیم می کند و به گفته تحلیلگر محبوب ویلی وو، برای تشخیص شرایط اشباع فروش، اشباع خرید و همچنین بالا و پایین های کلان “مفید” است.
شاخص UTXO Realized Cap قیمتی است که در آن گروه‌های مختلف بیت‌کوین در مقایسه با زمان قبلی منتقل شده‌اند و بینشی از سود و زیان ارائه می‌دهند.
CryptoQuant ادامه داد: باندهای سنی MVRV و UTXO Realized Cap برای بازه زمانی 6 ماهه و بالاتر نشان می دهد که قیمت بیت کوین در محدوده ارزشی قرار دارد.
با این حال، مدت زمان معقولی باید بگذرد تا اینکه قیمت واقعی باند سنی UTXO در بازه زمانی 1 تا 3 ماهه برای رون صعودی طولانی مدت پیشی گیرد. در حال حاضر، این سطح در 21264 دلار است.
به این ترتیب، سطوح بالای 21000 دلار برای تغییر روند باید حفظ شود، و تا کنون ثابت شده است که حفظ این سطح برای ساعت ها غیر ممکن بوده است ، چه برسد به چند هفته!
CryptoQuant در پایان می‌گوید: ما پیش بینی می کنیم که کف‌های بازار می‌تواند با نوسانات پایین غیرمعمول قیمت بیت‌کوین مرتبط باشد.
با این وجود، بسیاری از معیارهای درون زنجیره‌ای که ما بررسی کرده‌ایم هنوز از این نتیجه‌گیری حمایت نمی‌کنند که قیمت به پایین‌ترین حد خود رسیده و در حال افزایش است.
عرضه بیت کوین هنوز بالاتر از سال 2017 است
بیت کوین به مدت یک دهه خاموش بوده است، اخیراً در حال حرکت بوده است، اما به طور کلی، عرضه و نقدینگی بیت کوین هر روز بیشتر می شود.
داده‌های تازه این هفته آخرین اشاره‌ای را ارائه می‌دهد که افزایش علاقه خریداران می‌تواند باعث فشار قابل توجه عرضه و افزایش قیمت مرتبط شود.
جک نویتر، محقق Fidelity Digital Assets، با برجسته کردن داده‌های شرکت تحلیل زنجیره‌ای Coin Metrics، نشان داد که درصد عرضه جابه‌جا شده اکنون به پایین‌ترین حد خود رسیده است.
33.7 درصد از کل بیت کوین موجود از پایان اکتبر 2021 از کیف پول ها به صرافی منتقل شده اند، این نیز به دلیل افزایش حجم در حدود 69000 دلار بالاترین قیمت تاریخ نوامبر است.
معاملات مارجین قیمت ها را در کوتاه مدت هدایت می کند، اما عدم تعادل بزرگ بین عرضه و تقاضا در بلندمدت این کار را انجام می دهد.
در همین حال، داده‌های جداگانه از شرکت تحلیل زنجیره‌ای Glassnode نشان می‌دهد که احتمال شوک عرضه در حال افزایش است.
نسبت شوک عرضه غیرنقدی آن، که این پدیده را ایجاد می کند، در طول سال 2022 روند بالاتری داشته است و در حال حاضر در سطوحی است که از زمان بالاترین قیمت بیت کوین از آخرین چرخه نصف شدن در سال 2017 مشاهده نشده است.
احساسات با قیمت به بالاترین حد خود در شش هفته گذشته می رسد
شاید تعجب آور نباشد که به لطف افزایش قیمت هفته گذشته، احساسات بازار کریپتو بهبود یافته است. شاخص ترس و طمع کریپتو در آخر هفته به بالاترین سطح خود در شش هفته گذشته رسید.
Fear & Greed از سبدی از عوامل استفاده می کند تا مشخص کند که خلق و خوی ارزهای دیجیتال چقدر صعودی یا نزولی است و اینکه آیا در نتیجه بازار به دنبال جهش یا اصلاح است یا خیر.
در 34/100، احساسات حتی توانست از منطقه “ترس شدید” که در سال 2022 عادی شده است، دوری کند.
علاوه بر این، داده‌های شرکت تحلیلی Santiment نشان می‌دهد که دارندگان بلندمدت در حال برنامه ریزی برای مهار نوسانات هستند.
در آخر هفته در توییتی نوشت: با بازگشت بیت کوین به بالای 20.7 هزار دلار، به نظر می رسد معامله گران از نگهداری طولانی مدت راضی هستند زیرا سکه ها همچنان از صرافی ها دور می شوند.
Santiment علاوه بر این نشان داد که نسبت عرضه BTC در صرافی‌ها اکنون در پایین‌ترین حد خود از سال 2018 بوده است – سالی که آخرین نزول بازار کلان پایین‌تر بود.
با کاهش نسبت دلار بیت کوین در مبادلات به 8.3 درصد، این کمترین میزان در 4 سال گذشته است. اکتبر یک ماه خروجی بزرگ بوده است.
منبع: کوین تلگراف
برای آگاهی از آخرین نوشته ها، خبر ها و تحلیل های کوتاه به کانال تلگرام پی98 بپیوندید.
